Finansieringsanalys

Finansieringsanalys är den äldre benämningen i årsredovisningslagen på det som i dag kallas kassaflödesanalys — en rapport som visar företagets in- och utbetalningar under räkenskapsåret. Medan resultaträkningen visar intäkter och kostnader visar finansieringsanalysen var pengarna faktiskt kom ifrån och vart de tog vägen. Ett företag kan redovisa vinst och ändå få slut på pengar; det är precis den situationen rapporten är till för att synliggöra.

Vem måste upprätta en?

Enligt årsredovisningslagen är det bara större företag som måste ta med en kassaflödesanalys i årsredovisningen. Större företag är de som två år i rad uppfyller minst två av tre gränsvärden: fler än 50 anställda, balansomslutning över 40 miljoner kronor eller nettoomsättning över 80 miljoner kronor. Mindre företag, som ofta upprättar årsredovisning enligt K2, behöver alltså ingen — men många väljer att göra en frivilligt, eftersom banker och investerare ofta efterfrågar den vid kreditgivning och finansiering.

Rapportens tre delar

En finansieringsanalys delar upp årets betalningsströmmar i tre sektorer:

  • Löpande verksamhet — betalningar från den dagliga driften: kundinbetalningar, leverantörsbetalningar, löner och skatter.
  • Investeringsverksamhet — köp och försäljning av anläggningstillgångar, till exempel maskiner, inventarier och fastigheter.
  • Finansieringsverksamhet — nya lån, amorteringar, nyemissioner och utdelningar.

Summan av de tre delarna förklarar förändringen av företagets likvida medel från årets början till dess slut. En sund verksamhet visar över tid positivt kassaflöde från den löpande verksamheten — det är därifrån pengarna till investeringar och amorteringar ska komma.

Varför den är värd att läsa

Kassaflödet är svårare att försköna än resultatet, eftersom det bygger på faktiska betalningar snarare än periodiseringar och bedömningar. Rapporten avslöjar om vinsten binds upp i kundfordringar och lager, om investeringarna finansieras med egna pengar eller lån, och hur mycket utrymme som egentligen finns för utdelning. Den upprättas normalt i samband med bokslutet, med resultat- och balansräkningen som underlag.

Vill du förstå vad kassaflödet säger om ditt bolag, eller behöver du hjälp att upprätta en kassaflödesanalys, hjälper vi på BQ Redovisning dig gärna.